王子走进王宫，发现公主坐在台阶上绣花，他径直朝她走去。公主见这位英俊青年不是等闲之辈，便领他进宫，设盛宴款待他。他们天南海北聊了起来，公主知道王子的意图后，恳求他留下，帮助她治理国家。王子却声称，除了死神不能摆布人的地方之外，他不在任何地方定居。于是公主拉着他的胳膊，领他来到一间密室的门口，噫，瞧，里面收藏的全是绣花针，塞得满满当当，连再放一根针的地方都没有了。
“哎，王子，”公主说，“瞧这一大堆针！我和我的亲友们命中注定，要等我用完所有的针后才会死去。到那时肯定要一千多年。如果你留下来同我在一起的话，咱们就可以无忧无虑在这里生活并治理国家一千年。”
“是的，可是一千年以后咱们还是得死呀，”王子说，“因此，我要去寻找死神没法摆布人的国度。”
针公主没法劝说王子放弃他的意图。未了，王子宣称自己不再逗留，要接着上路。公主向王子走近去，这样对他说：“既然我挽留不住你，你把这根金魔针带走吧。你需要的时候，它会变成你想要的任何东西。”
王子感谢她送的礼物，把它藏在衣兜里，向她道别后又继续上路了。
他离开城堡不久，就来到一条大河旁，发现河对岸是苍穹与大地相连的地方，不能再往前去了，因为这里就是世界的尽头。于是，他沿着河岸往上游走去。他走呀走，忽然看见他面前大河的上方有一座壮丽的王宫在浮动。无论他多么想走近去观看，可就是找不到通向王宫的道路或者桥梁。这时，他猛然记起从公主那里得到的金魔针。他从兜里掏出针，把它扔在地上，希望它变成一座金桥，通往巍峨壮观的王宫。果然，魔针立即变成一座金桥，王子毫不迟疑地跳上金桥，跨过大桥来到王宫的大地上。
啊，天哪，当他要进宫门时，发现守卫在那里的是一些奇形怪状的魔鬼，他还从来没见过这样的魔鬼哩。他非常害怕，便呼唤他的主剑飞出剑鞘。出鞘的宝剑削掉几颗魔鬼脑袋，可是不好，看哪，在原来的地方又长出新脑袋。这时王子更害怕了，命令他的宝剑回到剑鞘里去，自己却疑惑不解地愣在那里。
王宫里的女王从窗口看到这一情景，马上命令一个仆人从卫士中间救出陌生人，并领王子去见她。仆人照她吩咐的去办了。他急匆匆跑下去，护送王子通过门卫来到女王面前。当王子来到女王跟前时，女王对他说：“看得出你并非等闲之辈，不过我想知道你到底是谁，此行的目的是什么。”
王子告诉她自己的父亲是谁，他自己是如何为了寻找死神不能摆布人的国度而周游列国的。
“现在，你的确已经到达目的地了，”女王回答说，“因为我就是永生女王，在这里，你永远不受死神的摆布了。”
王子在这座雄伟壮观的王宫呆了一千年，然而时间却过得像六个月那么快。
当一千年逝去时，王子做了一个美丽的梦，梦见自己的双亲。他非常想家，第二天早晨一起床，便立刻会见永生女王，禀告她说，他想回家去再见父母一面。
永生女王惊愕地回答：“啊，天哪，你怎么会有这种想法呢？我的王子，你的父母八百年前就故去了，他们的遗骸也早已化成尘土。”
可是眼看无法说服王子，她便说：“如果我仍然没法留住你，至少得让我为你打点行装呀。跟我来吧！”
她将一把金水壶和一把银水壶挂在他肩上，然后领他到一个密室，角落里有一只小桶，她叫他把桶打开：“把桶里的汁液装进银壶里，”她吩咐他说，“你只要用它洒在谁身上，谁就会马上死去，那怕他拥有一千条生命。”
她又把他带进另一个密室，角落里也有一只小桶。她也叫他把小桶打开，将里头的汁液装进金壶里，说：“听着，王子，这汁液是从不朽岩流下来的，它有起死回生的功力。如果把它洒在死人身上，即便是已经死了四五千年的人，甚至尸体已经腐烂，只剩下几根骨头，也能再复活，而且总是生气勃勃！”
王子谢过永生女王馈赠的礼物，向她和整座王宫的人告别后便出发了。
他很快来到针公主居住的城堡。那里变化真大呀，他几乎认不出来。他走近王宫时，发现四周异常的寂静，仿佛没有一个生灵。他一直往上走，走进王宫的房间，当他走进起居室时，看见公主倒在刺绣物上睡着了，好像睡得很熟。他蹑手蹑脚走到她跟前，呼唤她的名字，却听不到她的回答。他用力拽她的衣裙，她仍一动不动。于是他便去看贮存绣花针的房间，啊，瞧，里头连一根针都不剩了。公主是在最后一根针断在刺绣物上时故去的。
他立刻提起金壶，把汁液洒在公主身上。她终于慢慢苏醒过来，抬起头，张了张嘴。她说的第一句话是：“噢，我亲爱的朋友，你把我唤醒，真是太好了。我准睡了很长时间。”“嗯，不错，要不是我把你从死亡呼唤回人间，你会一直睡下去哩。”
公主这才知道自己的确死去过，是王子恢复了她的生命。她亲切地感谢他，答应以德报德。
王子告别公主后，直奔秃顶国工的玉宫。他打老远就看到国王枕着筐子，伸直胳膊腿故去了，身旁还放着铁锹和锄头哩。
王子又提起金壶，把汁液洒在秃顶国王身上，使他复活了。国王感谢他，答应要以德报德。
王子同他告别后继续上路，来到鹰王的工宫。国王已经挖出大树的最后一根根须，地上连最小的树枝的踪影都不见了。鹰王自己展开翅膀，仿佛依然用喙在掘土，可他已经死了，苍蝇在他尸体上嗡嗡地飞来飞去。
王子又提起金壶，把汁液洒在鹰王身上。国王复活了，站起身子，大声说：“喔，亲爱的朋友，谢谢你把我叫醒，我准睡了很长时间，而且睡得很熟。”“要不是我把你从死亡中唤醒，你会永远睡下去哩，”
这时鹰王才明白自己的确死去过。他认出王子，感谢他使他复活，答应要以德报德。
告别鹰王后，王子又上路了，很快回到自己父王的王宫。他打老远就发现王宫已经消失，那里连王宫的踪影都没有啦。他走近时，发现那里有一个含硫磺的湖，湖里直冒蓝色的火焰，仿佛在燃烧着李子酿的烧酒。
年轻王子甚至失去找到父母的一切希望，悲伤地调头就走。正当他要离开京城时，听到身后有人在喊他：“别逃，小王子，你算来对地方了，这一千年来我一直在等候着你哩！”王子回头一看，原来喊他的正是死神本人。“你这该诅咒的，”他大声说着，转动手指上的戒指，果然，他像自己想的那样，迅速飞到鹰王身旁，又从那里飞到秃顶国王的宫殿，然后来到针公主的王宫。他要求他们动用军队抵抗死神，他自己则去永生女王的国土。